ការយល់ដឹងអំពីការវិភាគបច្ចេកទេស

1. ទស្សនវិជ្ជារបស់ការវិភាគបច្ចេកទេស៖

ការវិភាគបច្ចេកទេស ឈរលើគោលការណ៍មូលដ្ឋានចំនួនបី៖

• សកម្មភាពទីផ្សារឆ្លុះបញ្ចាំងអ្វីៗទាំងអស់៖ គោលការណ៍នេះបង្ហាញថា ព័ត៌មានពាក់ព័ន្ធទាំងអស់ មិនថាជាមូលដ្ឋានគ្រប់យ៉ាង ឬប្រភេទផ្សេងទៀត ត្រូវបានឆ្លុះបញ្ចាំងរួចហើយនៅក្នុងតម្លៃនៃគូររូបិយប័ណ្ណ។ ដូចนั้น តាមរយៈការវិភាគក្រាហ្វតម្លៃ អ្នកជួញដូរអាចទទួលបានការយល់ដឹងអំពីប្រាជ្ញារួមរបស់ទីផ្សារ។
• តម្លៃធ្វើចលនាតាមនិន្នាការ៖ អ្នកវិភាគបច្ចេកទេសជឿថា តម្លៃជាទូទៅធ្វើចលនាតាមនិន្នាការ មិនថាឡើង ចុះ ឬបែបចំហៀង។ តាមរយៈការកំណត់និន្នាការទាំងនេះ អ្នកជួញដូរអាចចាប់យករលក និងទទួលបានប្រាក់ចំណេញពីកម្លាំងចលនានោះ។
• ប្រវត្តិធ្វើឡើងវិញខ្លួនឯង៖ ការវិភាគបច្ចេកទេស ផ្អែកលើគំនិតដែលថា ចិត្តវិទ្យាទីផ្សារ និងសកម្មភាពតម្លៃ តែងតែធ្វើឡើងវិញតាមពេលវេលា។ ការធ្វើឡើងវិញនេះ បង្កើតជាលំនាំ និងនិន្នាការដែលអាចប្រើប្រាស់ដើម្បីព្យាករណ៍ចលនាទីផ្សារនាពេលអនាគត។

2. លំនាំក្រាហ្វ៖ ហត្ថលេខានៃចិត្តវិទ្យាទីផ្សារ

លំនាំក្រាហ្វ គឺជាការបង្ហាញជារូបភាពនៃសកម្មភាពតម្លៃ ដែលអាចផ្តល់ព័ត៌មានជំនួយដ៏មានតម្លៃអំពីចលនាទីផ្សារនាពេលអនាគត។ លំនាំក្រាហ្វមួយចំនួនដែលជួបញឹកញាប់មាន៖

• ក្បាល និងស្មា (Head and Shoulders)： លំនាំបត់បែន (reversal) នេះ បង្ហាញពីលទ្ធភាពនៃការផ្លាស់ប្តូរនិន្នាការ ពីរបៀបជំរុញឡើង (bullish) ទៅបែបធ្លាក់ចុះ (bearish)។
• កំពូលពីរដង/បាតពីរដង (Double Top/Bottom)： លំនាំបត់បែនមួយទៀត ដែលបញ្ជាក់អំពីលទ្ធភាពនៃការបញ្ច្រាស់និន្នាការ ពីរបៀបជំរុញឡើងទៅបែបធ្លាក់ចុះ (double top) ឬពីបែបធ្លាក់ចុះទៅបែបជំរុញឡើង (double bottom)។
• ត្រីកោណ (Triangles)： លំនាំបន្តបន្ទាប់ (continuation patterns) ទាំងនេះ បង្ហាញថា និន្នាការបច្ចុប្បន្នទំនងជានឹងបន្តបន្ទាប់ពីរយៈពេល «បង្រួម» (consolidation)។
• ទង់ (Flags) និង ប៉ែនណាន់ (Pennants)： លំនាំបន្តបន្ទាប់ទាំងនេះ បង្ហាញអំពីការឈប់សម្រាកខ្លីក្នុងនិន្នាការបច្ចុប្បន្ន មុនពេលវាបន្តឡើងវិញ។

តាមរយៈការស្គាល់លំនាំទាំងនេះ អ្នកជួញដូរអាចរំពឹងទុកនូវលទ្ធភាពនៃការបញ្ច្រាស់និន្នាការ ឬការបន្តនិន្នាការ ហើយកែសម្រួលយុទ្ធសាស្ត្រជួញដូររបស់ខ្លួនឲ្យសមស្របតាមនោះ។

3. ឧបករណ៍ចង្អុលបច្ចេកទេស៖ ពង្រឹងចក្ខុវិស័យទីផ្សាររបស់អ្នក

ឧបករណ៍ចង្អុលបច្ចេកទេស គឺជាការគណនាគណិតវិទ្យា ដែលផ្អែកលើទិន្នន័យតម្លៃ និង/ឬបរិមាណ (volume) ដែលអាចជួយអ្នកជួញដូរឲ្យរកឃើញនិន្នាការ កម្លាំងចលនា (momentum) និងចំណុចបត់បែនដែលអាចកើតមាន។ ឧបករណ៍ចង្អុលបច្ចេកទេសដែលពេញនិយមមាន៖

• មធ្យមផ្លាស់ប្តូរ (Moving Averages - MA)： ឧបករណ៍ទាំងនេះធ្វើឲ្យទិន្នន័យតម្លៃរលោង ដើម្បីកំណត់និន្នាការ។ មធ្យមផ្លាស់ប្តូរតាមវិធីសាមញ្ញ (SMA) និងមធ្យមផ្លាស់ប្តូរតាមវិធីអិចស្ប៉ូណង់ស្យែល (EMA) ត្រូវបានប្រើជាទូទៅ។
• សន្ទស្សន៍ភាពខ្លាំងដែលទាក់ទង (Relative Strength Index - RSI)： វាជាឧបករណ៍អូស៊ីលឡាទ័កម្លាំងចលនាដែលវាស់ស្ទង់កម្រិតនៃការផ្លាស់ប្តូរតម្លៃថ្មីៗ ដើម្បីវាយតម្លៃស្ថានភាព «ទិញហួស» ឬ «លក់ហួស» (overbought/oversold)។
• អូស៊ីលឡាទ័សន្សំប្រែបម្លែងមធ្យមផ្លាស់ប្តូរ (Moving Average Convergence Divergence - MACD)： ឧបករណ៍នេះជាអនុលោមនិន្នាការ និងកម្លាំងចលនា បង្ហាញទំនាក់ទំនងរវាងមធ្យមផ្លាស់ប្តូរតម្លៃពីរប្រភេទ។
• អូស៊ីលឡាទ័ស្តុកាស្ទីក (Stochastic Oscillator)： ឧបករណ៍កម្លាំងចលនានេះ ប្រៀបធៀបតម្លៃបិទ (closing price) របស់មូលបត្រ ទៅនឹងជួរតម្លៃរបស់វាក្នុងរយៈពេលដែលបានកំណត់។

តាមរយៈការរួមបញ្ចូលឧបករណ៍ចង្អុលបច្ចេកទេសផ្សេងៗ និងប្រើវាភ្ជាប់ជាមួយលំនាំក្រាហ្វ អ្នកជួញដូរអាចបង្កើតយុទ្ធសាស្ត្រជួញដូរដែលរឹងមាំជាងមុន និងបង្កើនឱកាសនៃភាពជោគជ័យ។

4. ការគាំទ្រ និង ការទប់ទល់៖ វាលប្រយុទ្ធរបស់តម្លៃ

កម្រិតការគាំទ្រ (support) និងការទប់ទល់ (resistance) គឺជាគំនិតសំខាន់ក្នុងការវិភាគបច្ចេកទេស។ វាសំដៅលើកម្រិតតម្លៃ ដែលសម្ពាធពីការទិញ ឬការលក់ មានភាពខ្លាំងល្មមគ្រប់គ្រាន់ ដើម្បីឈប់ ឬបញ្ច្រាស់និន្នាការតម្លៃជាបណ្តោះអាសន្ន។

• ការគាំទ្រ (Support)： កម្រិតគាំទ្រ គឺជាកម្រិតតម្លៃ ដែលរំពឹងថាសម្ពាធពីការទិញនឹងខ្លាំងល្មម ដើម្បីរារាំងមិនឲ្យតម្លៃធ្លាក់ទៅទាបបន្តទៀត។
• ការទប់ទល់ (Resistance)： កម្រិតទប់ទល់ គឺជាកម្រិតតម្លៃ ដែលរំពឹងថាសម្ពាធពីការលក់នឹងខ្លាំងល្មម ដើម្បីរារាំងមិនឲ្យតម្លៃឡើងទៅខ្ពស់បន្តទៀត។

ការកំណត់កម្រិតការគាំទ្រ និងការទប់ទល់ អាចជួយអ្នកជួញដូរក្នុងការកំណត់ចំណុចចូល និងចំណុចចេញដែលអាចកើតមាន ដាក់អត្ថបទ stop-loss និង take-profit និងរំពឹងទុកនូវលទ្ធភាពនៃការបញ្ច្រាស់និន្នាការ។

5. លំនាំទៀន (Candlestick Patterns)：រឿងរ៉ាវនៅក្នុងស្រមោល និងដងខ្លួន

ក្រាហ្វទៀន (candlestick charts) គឺជាប្រភេទក្រាហ្វដ៏ពេញនិយម ដែលប្រើក្នុងការវិភាគបច្ចេកទេស។ ទៀននីមួយៗតំណាងឲ្យរយៈពេលជាក់លាក់ (ឧ. 1 នាទី, 5 នាទី, 1 ម៉ោង, 1 ថ្ងៃ) ហើយផ្តល់ព័ត៌មានអំពីតម្លៃបើក (opening) តម្លៃបិទ (closing) តម្លៃខ្ពស់ (high) និងតម្លៃទាប (low) ក្នុងអំឡុងរយៈពេលនោះ។

រចនាសម្ព័ន្ធនៃទៀន (Anatomy of a Candlestick)：

• ដងខ្លួនពិត (Real Body)： ផ្នែកធំទូលាយនៃទៀន បង្ហាញពីជួររវាងតម្លៃបើក និងតម្លៃបិទ។
• ទៀនជំរុញឡើង (Bullish Candle)： ដងខ្លួនពណ៌បៃតង ឬពណ៌ស ដែលតម្លៃបិទខ្ពស់ជាងតម្លៃបើក។
• ទៀនធ្លាក់ចុះ (Bearish Candle)： ដងខ្លួនពណ៌ក្រហម ឬខ្មៅ ដែលតម្លៃបិទទាបជាងតម្លៃបើក។
• ស្រមោល (ឬ Wicks)： ខ្សែស្តើងនៅខាងលើ និងខាងក្រោមដងខ្លួនពិត បង្ហាញពីតម្លៃខ្ពស់ និងតម្លៃទាបបំផុត ដែលត្រូវបានទៅដល់ក្នុងអំឡុងរយៈពេលនោះ។

លំនាំទៀនដែលជួបញឹកញាប់ (Common Candlestick Patterns)：

• Hammer និង Hanging Man： លំនាំទាំងនេះបង្ហាញពីលទ្ធភាពនៃការបញ្ច្រាស់និន្នាការ។ Hammer កើតឡើងនៅបាតនៃនិន្នាការធ្លាក់ចុះ ខណៈ Hanging man កើតឡើងនៅកំពូលនៃនិន្នាការឡើង។
• លំនាំ Engulfing： លំនាំទាំងនេះបង្ហាញពីការផ្លាស់ប្តូរកម្លាំងចលនាដ៏ខ្លាំង។ លំនាំ bullish engulfing កើតឡើងនៅពេលដែលទៀនធំសម្បើមជំរុញឡើង បានគ្របដណ្តប់ទៀនធ្លាក់ចុះមុនទាំងស្រុង ខណៈពេលដែលលំនាំ bearish engulfing គឺផ្ទុយគ្នា។
• Doji： លំនាំនេះបង្ហាញពីភាពមិនសម្រេចក្នុងទីផ្សារ ដោយសារតម្លៃបើក និងតម្លៃបិទនៅជិតគ្នាខ្លាំង ឬស្មើគ្នា។
• Morning Star និង Evening Star： លំនាំទាំងនេះបង្ហាញពីលទ្ធភាពនៃការបញ្ច្រាស់និន្នាការ។ Morning star កើតឡើងនៅបាតនៃនិន្នាការធ្លាក់ចុះ ខណៈ Evening star កើតឡើងនៅកំពូលនៃនិន្នាការឡើង។

ការបកស្រាយលំនាំទៀន：

លំនាំទៀនអាចផ្តល់នូវព័ត៌មានជំនួយដ៏មានតម្លៃ ទាក់ទងនឹងអារម្មណ៍ទីផ្សារ និងចលនាតម្លៃនាពេលអនាគត។ ទោះយ៉ាងណា វាសំខាន់ដែលត្រូវចងចាំថា វាមិនមែនជាការធានាដាច់ខាតឡើយ ហើយគួរប្រើវាជាមួយឧបករណ៍វិភាគបច្ចេកទេសផ្សេងទៀត ដើម្បីបញ្ជាក់។

6. ការរួមបញ្ចូលឧបករណ៍វិភាគបច្ចេកទេស：

ការវិភាគបច្ចេកទេស មានប្រសិទ្ធភាពបំផុត នៅពេលដែលប្រើឧបករណ៍ និងបច្ចេកទេសជាច្រើនរួមគ្នា។ តាមរយៈការរួមបញ្ចូលលំនាំក្រាហ្វ ឧបករណ៍ចង្អុលបច្ចេកទេស កម្រិតការគាំទ្រ និងការទប់ទល់ និងលំនាំទៀន អ្នកជួញដូរអាចទទួលបានទិដ្ឋភាពទូលំទូលាយជាងមុនអំពីទីផ្សារ និងបង្កើនឱកាសក្នុងការធ្វើការជួញដូរដោយជោគជ័យ។

សេចក្តីសន្និដ្ឋាន：

ការវិភាគបច្ចេកទេស គឺជាឧបករណ៍ដ៏មានអានុភាព ដែលអាចជួយអ្នកជួញដូរ Forex ឲ្យយល់អំពីសក្ដានុពលទីផ្សារ កំណត់ឱកាសជួញដូរដែលអាចកើតមាន និងគ្រប់គ្រងហានិភ័យ។ តាមរយៈការចេះជំនាញលើគោលការណ៍ស្នូលនៃការវិភាគបច្ចេកទេស និងការរៀនពីរបៀបបកស្រាយក្រាហ្វ លំនាំ និងឧបករណ៍ចង្អុល អ្នកអាចបង្កើតមូលដ្ឋានរឹងមាំសម្រាប់យុទ្ធសាស្ត្រជួញដូររបស់អ្នក។

សូមចាំថា ការវិភាគបច្ចេកទេស មិនមែនជាគ្រាប់ពេជ្រដែលអាចទស្សន៍ទាយអនាគតបានឡើយ។ វាគ្រាន់តែជាឧបករណ៍មួយ ដើម្បីជួយអ្នកធ្វើការសម្រេចចិត្តជួញដូរដោយផ្អែកលើប្រូបាប៊ីលីតេ និងលំនាំតម្លៃក្នុងអតីតកាល។ សូមប្រើការវិភាគបច្ចេកទេសជាមួយនឹងការគ្រប់គ្រងហានិភ័យប្រកបដោយសមហេតុផលជានិច្ច ដើម្បីការពារដើមទុនរបស់អ្នក និងបង្កើនឱកាសនៃភាពជោគជ័យ។